Q3全球電子紙模組市場規模近翻倍；前三季度標簽、平板終端出貨量增幅均超20%

　　根據洛圖科技(RUNTO)發布的《全球電子紙市場分析季度報告(Global ePaper Market Analysis Quarterly Report)》，2024年前三季度，全球電子紙模組累計出貨量為2.18億片，同比增長19.8% 。

　　其中第三季度的出貨量達到了1.12億片，創下歷史新高，同比增幅高達96.0% 。

　　在兩大應用終端方面(mian)，電子(zi)紙標(biao)簽前三(san)季度的(de)全球(qiu)(qiu)累(lei)計出貨(huo)(huo)量為1.99億片，同比(bi)增(zeng)長25.2%;電子(zi)紙平板前三(san)季度的(de)全球(qiu)(qiu)累(lei)計出貨(huo)(huo)量為948.4萬臺，同比(bi)增(zeng)長22.1%。

一、電子紙模組：Q3單季出貨量暴漲，前三季度增長19.8%

　　電子(zi)紙標(biao)簽(qian)是(shi)電子(zi)紙模(mo)組(zu)出貨量最大的產品方向。2023年下半(ban)年標(biao)簽(qian)終端的需求不(bu)足嚴重影響了電子(zi)紙模(mo)組(zu)的市(shi)場表(biao)現。

　　進(jin)入(ru)2024年，第一(yi)季度，電子(zi)紙模組仍處于消化(hua)庫存階段，從(cong)第二季度開始(shi)出貨(huo)狀況明顯回暖(nuan)，頭部模組廠商積極為下半年計(ji)劃執行的(de)項目而備貨(huo)：4-5月份開始(shi)規劃，6月進(jin)行物料準備和生產(chan)環節，7月陸續出貨(huo)。

　　當前(qian)，電子紙標(biao)簽市(shi)場的商業模式(shi)仍為大項目(mu)導向，項目(mu)落地時機可完全左右模組(zu)市(shi)場的走(zou)勢。因此，電子紙模組(zu)的出貨量在第(di)三季度出現大幅提升，根據(ju)洛圖科技(ji)(RUNTO)數據(ju)顯(xian)示，2024年第(di)三季度，全球電子紙模組(zu)出貨量達到(dao)了1.12億片，同(tong)比暴增96.0%。

2023Q1-2024Q3 全球電子紙模組市場出貨量

　　數據來源：洛圖(tu)科技(RUNTO)，單位：萬片

二、電子紙標簽：單體大項目影響市場格局；小尺寸重拾高市占率

　　全球商業超市(shi)領導(dao)者沃(wo)爾瑪在(zai)(zai)去(qu)年曾宣布計劃(hua)在(zai)(zai)2026年之前，在(zai)(zai)美國市(shi)場一(yi)半(ban)以上的門店中導(dao)入電子紙標(biao)(biao)簽(qian)，以取代傳(chuan)統紙質價(jia)格標(biao)(biao)簽(qian)，從而提升運營(ying)效(xiao)率、減(jian)少(shao)人工成本。

　　該項目在進入2024年第三季度之后開始集中出貨，最終大幅提升了電子紙標簽在第三季度的市場規模。根據洛圖科技(RUNTO)數據顯示，2024年第三季度，電子紙標簽終端的出貨量達到了1.03億片，同比增長112.9% 。

2023Q1-2024Q3 全球電子紙標簽市場出貨量

　　數據來(lai)源：洛圖(tu)科(ke)技(RUNTO)，單位：萬片

　　除了(le)市場規模，電子紙標(biao)簽市場在(zai)尺寸、顏色(se)等維度的產品出(chu)貨結構也至關重要(yao)，其能(neng)極大的影響模組市場。

　　此次沃爾瑪項目的主要產品尺寸為1.52寸和2.06寸 。受單體大(da)項(xiang)目的影響，電(dian)子紙標簽(qian)市(shi)場的中大(da)尺(chi)寸(cun)(cun)化趨勢(shi)出現了(le)(le)逆轉，小尺(chi)寸(cun)(cun)重拾(shi)較高(gao)的市(shi)占率(lv)。根據(ju)洛圖科技(RUNTO)數(shu)據(ju)顯示(shi)，2024年前三(san)季度，2-3寸(cun)(cun)電(dian)子紙標簽(qian)市(shi)占率(lv)仍為最高(gao)，達到了(le)(le)55.3%。但從具體尺(chi)寸(cun)(cun)表現來看，曾經的以2.13、2.66、2.9寸(cun)(cun)為主的格(ge)局(ju)發(fa)生了(le)(le)很大(da)的改變(bian)，2.06寸(cun)(cun)占比猛(meng)增，并成(cheng)為2-3寸(cun)(cun)區(qu)間(jian)市(shi)占率(lv)最大(da)的尺(chi)寸(cun)(cun)。

　　同(tong)時(shi)，2寸(cun)以(yi)下的(de)電子(zi)紙標簽市(shi)占(zhan)率為(wei)29.7%，較去年同(tong)期(qi)增長13.5個(ge)百分(fen)點，其中以(yi)1.52寸(cun)為(wei)主要推動力。

　　3寸(cun)以(yi)上的(de)占比為15.0%，較去(qu)年同(tong)期下降1.8個百(bai)分點。

　　2024年前三季度 全球電子紙標簽市場尺寸結構及變化

　　數據來源：洛圖(tu)科技(RUNTO)，單位：%

　　顏色方面，今年前三季度，三色產品仍為出貨主力，銷量占比為72.3%，但較去年同期下降了15.2個百分點。雙色的市占率為23.6%，較去年同期提升了20.3個百分點 。

　　在(zai)沃爾(er)瑪(ma)項目中，2.06寸產品大量(liang)采用了黑(hei)白雙(shuang)色(se)。所以，盡管三(san)色(se)在(zai)出貨(huo)量(liang)層面上還在(zai)保持(chi)增長，但市(shi)占率(lv)受(shou)到(dao)雙(shuang)色(se)需求的(de)顯著擠壓。

　　2024年前三季度 全球電子紙標簽市場顏色結構及變化

　　數據來源：洛(luo)圖科技(RUNTO)，單位(wei)：%

　　洛圖科技(ji)(RUNTO)分析認為，在沃(wo)爾瑪項目延(yan)續的(de)(de)幾年內，一方面利好行(xing)業整(zheng)體的(de)(de)發展(zhan)，對(dui)電子(zi)紙(zhi)標簽(qian)出貨(huo)量有很(hen)大的(de)(de)保障，同時(shi)，對(dui)電子(zi)紙(zhi)標簽(qian)在另外一些國際頭部零售商中的(de)(de)普(pu)及也(ye)會有很(hen)大的(de)(de)推動作用。

　　另一方面，行業短期內出現“行業趨勢企業化、行業趨勢項目化” 的(de)發(fa)展特(te)征(zheng)。這就意味著，在尺寸、顏色、市場格局(ju)等各個方面都將呈現(xian)出不同以往的(de)特(te)征(zheng)，直到(dao)在另外一(yi)些大項目的(de)出現(xian)之后(hou)得到(dao)一(yi)定的(de)對沖。

三、電子紙平板：海外出貨穩增，中國市場強勁，全球彩色化趨勢凸顯

　　全(quan)(quan)球(qiu)電(dian)子(zi)紙平板市場整體依(yi)舊保(bao)持較為穩(wen)定的發(fa)(fa)展勢頭(tou)，歐美發(fa)(fa)達(da)國家(jia)人(ren)群具有較好的閱讀(du)習慣，全(quan)(quan)球(qiu)市場需求依(yi)然集中(zhong)于閱讀(du)器(qi)產品(pin)。與(yu)此(ci)同(tong)時，伴隨著中(zhong)國市場彩(cai)(cai)色(se)化進(jin)程的加(jia)快(kuai)，海外市場也呈(cheng)現出了(le)彩(cai)(cai)色(se)化發(fa)(fa)展加(jia)速的勢頭(tou)，Kindle為代表的品(pin)牌于近(jin)期(qi)推出了(le)各自的彩(cai)(cai)色(se)電(dian)子(zi)紙閱讀(du)器(qi)新品(pin)。

　　從數據(ju)表現來看(kan)，根據(ju)洛圖科技(RUNTO)數據(ju)顯(xian)示，2024年前三季度，全球電子紙平(ping)板(ban)出貨量為948.4萬臺，同比增(zeng)長22.1%。

2024年前三季度 全球及中國電子紙平板市場出貨量及變化

　　數據來源(yuan)：洛(luo)圖(tu)科技(ji)(RUNTO)，單位(wei)：萬(wan)臺

　　中國市場(chang)的發展是(shi)強勁的，遠好于(yu)全球大盤。場(chang)景(jing)方面教育領域(yu)應用加速，渠道變革方面內容(rong)電商成為新的增(zeng)長極(ji)，產品特征方面彩色產品大規模商業化，市場(chang)方面品牌競爭烈度加劇，這些(xie)因素均成為了中國市場(chang)擴容(rong)的驅(qu)動力。

　　從數據層面上看，中國市場前三季度的出貨量為148.2萬臺，同比增長128.4% 。大部分的(de)銷(xiao)量(liang)仍集中(zhong)于(yu)線(xian)上(shang)，特別是內(nei)容電商(shang)的(de)爆發式增長拉高了(le)線(xian)上(shang)渠道的(de)占比。前三(san)季度(du)，中(zhong)國線(xian)上(shang)全渠道的(de)電子(zi)紙平板(ban)銷(xiao)量(liang)達(da)到了(le)111.8萬臺，占整體市場的(de)83.5%。

　　關于(yu)中國電(dian)子(zi)(zi)紙(zhi)平板市場的更多信息，可以參考洛圖科技(ji)(RUNTO)早前發布(bu)的《季報 | Q3中國電(dian)子(zi)(zi)紙(zhi)平板電(dian)商銷量(liang)暴漲77%;閱讀(du)器辦公本(ben)學習本(ben)形成新的競爭格局》。

　　值得關注的是，電子紙平板無論是從銷量、市占率還是新品發布等多個角度，都可以得到結論：彩色產品正處于爆發前夕 。

　　根據洛圖科(ke)技(RUNTO)線(xian)上監測(ce)數據顯示，2024年前三季度，中國市場(chang)共計(ji)發(fa)布(bu)了43款新品(pin)，其中彩色新品(pin)數量為15款，占比(bi)為34.9%，較去年同期提升了6.8個百分點。國際市場(chang)方面(mian)，亞(ya)馬遜在近期更新其Kindle電子閱讀器(qi)產品(pin)線(xian)，推出首款配備(bei)彩色的Kindle閱讀器(qi)Kindle Colorsoft。

四、創新終端：順應大勢，、顯示器等成為行業新的增長點

　　除了標簽和(he)平板兩(liang)大主流終端(duan)產(chan)品之(zhi)外(wai)，電子(zi)紙(zhi)的多(duo)種應用(yong)也如雨后春筍般的呈(cheng)現在人(ren)們的視野當中。其中未來幾年最具發展潛力的當屬電子(zi)紙(zhi)數字標牌(pai)和(he)電子(zi)紙(zhi)顯示器。

　　隨著歐洲能源結構的變化，對顯示產品的功耗要求越發嚴格，電子紙數字標牌在歐美市場發展迅速，落地項目穩步增多。根據洛圖科技(RUNTO)的數據顯示，2024年前三季度，電子紙數字標牌的全球出貨量約為14.2萬臺，同比增長57.8%。預計全年出貨量將達到16.5萬臺，同比增長30% 。

　　電(dian)子(zi)紙顯示(shi)器深(shen)度(du)適配(pei)很多長(chang)時間(jian)跟顯示(shi)器打交道的(de)創意(yi)工作者(zhe)(zhe)和文字工作者(zhe)(zhe)。其不僅能(neng)夠減少電(dian)子(zi)輻(fu)射對視力的(de)影響，同(tong)時彩色化進程(cheng)的(de)加速及產品性(xing)能(neng)的(de)提(ti)升，也讓消費者(zhe)(zhe)能(neng)夠得到更加順暢的(de)使用體驗(yan)和更加飽(bao)滿的(de)視覺體驗(yan)。

　　根據洛圖科技(RUNTO)數據顯示，2024年前三季度，全球電子紙顯示器的出貨量約為6000臺 ，暫時主要(yao)集(ji)中(zhong)在中(zhong)國(guo)市場。洛(luo)圖科技(ji)(RUNTO)認為(wei)(wei)，未來幾(ji)年(nian)，歐(ou)美(mei)(mei)市場亦有可能逐步(bu)成為(wei)(wei)主要(yao)陣地(di)之一，歐(ou)美(mei)(mei)人群(qun)對(dui)節約能源有更為(wei)(wei)先(xian)進的(de)(de)意識(shi)，同時更加容易為(wei)(wei)科技(ji)感(gan)(gan)、新鮮(xian)感(gan)(gan)的(de)(de)產(chan)品(pin)付(fu)出更高(gao)的(de)(de)溢(yi)價，該單品(pin)有望迎(ying)來快速滲透期，預計2024年(nian)全(quan)(quan)年(nian)，全(quan)(quan)球電子紙(zhi)顯示(shi)器市場的(de)(de)全(quan)(quan)渠道出貨量將達到約8000臺。更為(wei)(wei)詳(xiang)細的(de)(de)內容請(qing)參考(kao)洛(luo)圖科技(ji)(RUNTO)早前發布的(de)(de)《電子紙(zhi)顯示(shi)器迎(ying)來關(guan)鍵技(ji)術進步(bu)：彩色化、高(gao)刷(shua)新率》。

五、預測：全年全球電子紙終端應用市場價值規模將增長23.6%

　　全球范(fan)圍(wei)內，伴(ban)隨著(zhu)高(gao)能耗產品的逐步有序退(tui)出，電子(zi)紙市(shi)場將迎來更(geng)(geng)多更(geng)(geng)大的發展機遇。

　　電子(zi)紙(zhi)標簽正在歐洲市(shi)場由(you)主(zhu)流國家滲透至其它多(duo)國，由(you)一(yi)線城(cheng)市(shi)滲透至二三線城(cheng)市(shi)，同(tong)時電子(zi)紙(zhi)標簽在北美、亞洲等(deng)區域加快了布(bu)局。

　　電(dian)子(zi)紙平板在國際市(shi)場擁(yong)有龐(pang)大的閱(yue)讀群(qun)體，新增用戶和換機用戶保障了全球整(zheng)體銷量的平穩增長。中(zhong)國市(shi)場在閱(yue)讀器的基礎上(shang)，持續在教育和辦公領域發力，將會(hui)成為電(dian)子(zi)紙平板全球市(shi)場的主要增長點。

　　電子紙數字(zi)標牌在未來(lai)五(wu)年將(jiang)會陸續完成(cheng)市場(chang)化(hua)的探索，歐洲市場(chang)會成(cheng)為(wei)試用的典型(xing)和模(mo)范，并逐步向全世界推(tui)廣(guang)成(cheng)功(gong)經驗。

　　整體來看，在新零售、視覺健康、碳中和的大勢驅動之下，電子紙仍將在多個領域發揮重要的作用，市場規模會繼續保持快速提升的態勢。洛圖科技（RUNTO）預測，2024年全球電子紙主要整機終端的市場規模將達136億美元，同比增長23.6% 。